3. Инвесторы в акции технологических компаний всегда должны покупать во время слабого рынка

ТВ 2022 году рынок, несомненно, был непростым, что нанесло удар по кошелькам многих людей. Хотя были и положительные моменты, такие как энергетика, большинство акций упало в течение года.

Мы оказались в очень уникальной экономической ситуации после выхода из пандемии, которая случается раз в жизни, если не сказать больше. Инфляция поднялась до уровня, невиданного за последние десятилетия, и ФРС стала ястребиной по своей природе, подняв ставки по займам, чтобы смягчить проблему.

Как заявляет Федеральная резервная система, это попытка обеспечить мягкую посадку экономики США. Хотя большинство людей знает, что эту миссию будет трудно выполнить, Федеральная резервная система по-прежнему уверена в своем плане.

Акции технологических компаний стали одной из самых больших жертв медвежьего рынка. С повышением ставок по займам ФРС рынок оценил влияние на будущие денежные потоки высокотехнологичных авиационных компаний. Кроме того, технологические компании обычно берут кредиты по более высокой ставке, чем другие компании, для поддержки роста.

Однако медведи не могут оставаться здесь вечно. Три очень желанные компании — Apple AAPL, Microsoft MSFT и Alphabet GOOGL — три акции, которые, несомненно, возглавят восстановление технологий. На приведенном ниже графике с начала года показана динамика акций всех трех компаний по мере того, как они смешиваются с S&P 500 для эталона.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Давайте выясним, почему добавление к этим ситуациям в периоды слабости, например, в 2022 году, очень полезно.

Создайте более крупный веб-сайт

Посмотрим правде в глаза – правильно рассчитать время рынка практически невозможно. Старая поговорка «покупай дешево, продавай дорого» не помогает; Если инвесторы смогут последовательно и точно прогнозировать эти уровни, рынок будет полностью несбалансированным.

Конечно, существует подход «покупка на падении», который по своей сути является рискованным. Многие люди покупают на падении, и все же падение продолжается — это никогда не бывает весело. Один из лучших способов создать более заметную позицию для долгосрочных победителей — это простой подход к усреднению стоимости в долларах.

Усреднение стоимости в долларах — это стратегия, при которой инвесторы разбивают свои первоначальные покупки на периодические временные рамки, сводя к минимуму влияние колебаний на общую покупку. Это дает вам возможность «покупать на падении» и добавлять к этим победителям всякий раз, когда они входят в восходящий тренд.

Это отличный способ снизить общий риск, поскольку ни один инвестор не хотел бы, чтобы начальная позиция стала неблагоприятной точкой входа из-за рыночных условий.

яблоко

Акции Apple AAPL довольно значительно упали в 2022 году. Однако приведенный ниже пятилетний график показывает, что акции торгуются вблизи уровней октября 2021 года и прекрасно восстановились.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Кроме того, форвардный коэффициент P/E Apple упал до 23,8, что почти вдвое превышает его максимум 2020 года, составлявший 41,5. Стоимость представляет собой богатую возможность для покупки акций AAPL, которые торговались в течение последних нескольких лет.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Окончательные оценки остаются сильными: оценка прибыли на акцию в размере 6,11 долл. США на 22 финансовый год свидетельствует о значительном увеличении на 9% в годовом исчислении. Кроме того, ожидается, что прибыль вырастет еще на 8,7% в 23 финансовом году.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Майкрософт

Microsoft MSFT стала еще одной жертвой технологического тренда: с начала года акции потеряли почти 20% своей стоимости. Тем не менее, приведенный ниже пятилетний график показывает, что акции значительно восстановились по сравнению с уровнями лета 2021 года.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Сосредоточившись на оценке, мультипликатор форвардной прибыли Microsoft в 29,0 раз может поначалу показаться дорогим. Тем не менее, это значение далеко от максимума 2021 года в 37,5 раза, что выше его среднего значения в 28,3 раза за последние пять лет.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Оценки прибыли MSFT показывают значительную прибыль. В 22 финансовом году оценка прибыли на акцию в размере 9,30 долл. США отражает значительное увеличение прибыли на 17% по сравнению с прошлым годом, а в 23 финансовом году ожидается, что прибыль вырастет еще на 14%.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

алфавит

Акции Alphabet GOOGL довольно сильно упали в течение 2022 года, хотя предстоящее дробление акций является катализатором, который может помочь вернуть акции в правильное русло. Кроме того, акции Alphabet прекрасно отскочили от уровней апреля 2021 года.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Alphabet, возможно, самое привлекательное имя из трех с точки зрения оценки, имеет форвардную прибыль, кратную 20,5 раза. Это значение значительно ниже среднего показателя в 27,2 раза за последние пять лет и далеко не максимума 2020 года в 39,1 раза.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

Картина доходов выглядит немного тревожной в 22 финансовом году, поскольку оценка прибыли на акцию в размере $111,86 отражает незначительное снижение прибыли на 0,3% по сравнению с прошлым годом. Однако для 23 финансового года картина доходов становится положительной: оценка EPS в размере $131,77 показывает колоссальный рост чистой прибыли на 18% по сравнению с прошлым годом.

Закс Инвестиционное исследование
Источник изображения: Zacks Investment Research

минимум

Хотя эти гиганты, несомненно, показали плохие результаты в 2022 году, масштабирование чартов рисует более позитивную картину. Мы видим, что акции трех компаний придерживаются предыдущих торговых уровней.

Кроме того, показатели оценки находятся на уровне, которого мы не видели в течение некоторого времени, что представляет собой богатую возможность покупки для нескольких ведущих мировых компаний.

Инвесторы должны продолжать занимать более заметные позиции в этих компаниях, и использование средних долларовых издержек — отличный способ добиться этого.

Медвежий порох со временем закончится, а отдача будет огромной.

БЕСПЛАТНО: лучшие акции на $30 трлн от Metaverse Boom

Метавселенная — это квантовый скачок для Интернета, каким мы его знаем сейчас, и он обогатит некоторых инвесторов. Ожидается, что метавселенная, как и Интернет, изменит то, как мы живем, работаем и играем. Закс подготовил новый специальный отчет, чтобы помочь таким читателям, как вы, зарабатывать большие деньги. Метавселенная – что это? Как получить прибыль от этих пяти ведущих акций Он показывает конкретную акцию, которая должна значительно вырасти по мере развития и расширения этой новой технологии.

Загрузить отчет Zacks Metaverse сейчас >>

Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет

Apple Inc. (AAPL): отчет об анализе бесплатных акций

Корпорация Microsoft (MSFT): бесплатный отчет об анализе акций

Алфавит Инк. (GOOGL): отчет об анализе бесплатных акций

Чтобы прочитать эту статью на Zacks.com, нажмите здесь.

Закс Инвестиционное исследование

Мнения и мнения, выраженные здесь, принадлежат автору и не обязательно отражают взгляды и мнения Nasdaq, Inc.

Leave a Comment